近日，上海電力(8.920, 0.42, 4.94%)股份有限公司發(fā)布公告稱，為積極響應(yīng)國家政策號(hào)召，有效盤活存量資產(chǎn)，進(jìn)一步降低資產(chǎn)負(fù)債率，促進(jìn)基礎(chǔ)設(shè)施高質(zhì)量發(fā)展，上海電力股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“公司”）控股子公司國家電投集團(tuán)江蘇電力有限公司（以下簡(jiǎn)稱“江蘇公司”）擬以其持有的國家電投集團(tuán)濱海海上風(fēng)力發(fā)電有限公司（以下簡(jiǎn)稱“濱海海上風(fēng)電公司”）作為標(biāo)的項(xiàng)目公司，并以濱海海上風(fēng)電公司持有的濱海北區(qū) H1#100MW海上風(fēng)電場(chǎng)項(xiàng)目（以下簡(jiǎn)稱“濱海北H1項(xiàng)目”）、濱海北區(qū) H2#400MW海上風(fēng)電場(chǎng)項(xiàng)目（以下簡(jiǎn)稱“濱海北H2項(xiàng)目”）作為底層資產(chǎn)，開展公開募集基礎(chǔ)設(shè)施證券投資基金（以下簡(jiǎn)稱“基礎(chǔ)設(shè)施公募 REITs”）的申報(bào)發(fā)行工作。
以下為公告全文：
證券簡(jiǎn)稱：上海電力 證券代碼：600021 編號(hào)：臨 2022-40
上海電力股份有限公司
關(guān)于開展基礎(chǔ)設(shè)施公募REITs申報(bào)發(fā)行工作的公告
本公司董事會(huì)及全體董事保證本公告內(nèi)容不存在任何虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，并對(duì)其內(nèi)容的真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性承擔(dān)個(gè)別及連帶責(zé)任。
一、項(xiàng)目實(shí)施背景
2020年4月30日，中國證券監(jiān)督管理委員會(huì)（以下簡(jiǎn)稱“中國證監(jiān)會(huì)”）、 國家發(fā)展和改革委員會(huì)（以下簡(jiǎn)稱“國家發(fā)改委”）聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于推進(jìn)基礎(chǔ)設(shè)施 領(lǐng)域不動(dòng)產(chǎn)投資信托基金（REITs）試點(diǎn)相關(guān)工作的通知》。2020年8月5日， 中國證監(jiān)會(huì)發(fā)布了《公開募集基礎(chǔ)設(shè)施證券投資基金指引（試行）》。2021年6月29日，國家發(fā)改委發(fā)布《關(guān)于進(jìn)一步做好基礎(chǔ)設(shè)施領(lǐng)域不動(dòng)產(chǎn)投資信托基金（REITs）試點(diǎn)工作的通知》，將風(fēng)電納入試點(diǎn)行業(yè)，并提出優(yōu)先支持有一定知名度和影響力的行業(yè)龍頭企業(yè)的項(xiàng)目。
為積極響應(yīng)國家政策號(hào)召，有效盤活存量資產(chǎn)，進(jìn)一步降低資產(chǎn)負(fù)債率，促進(jìn)基礎(chǔ)設(shè)施高質(zhì)量發(fā)展，上海電力股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“公司”）控股子公司國家電投集團(tuán)江蘇電力有限公司（以下簡(jiǎn)稱“江蘇公司”）擬以其持有的國家電投集團(tuán)濱海海上風(fēng)力發(fā)電有限公司（以下簡(jiǎn)稱“濱海海上風(fēng)電公司”）作為標(biāo)的項(xiàng)目公司，并以濱海海上風(fēng)電公司持有的濱海北區(qū) H1#100MW 海上風(fēng)電場(chǎng)項(xiàng)目（以下簡(jiǎn)稱“濱海北 H1 項(xiàng)目”）、濱海北區(qū) H2#400MW 海上風(fēng)電場(chǎng)項(xiàng)目（以下簡(jiǎn)稱“濱海北 H2 項(xiàng)目”）作為底層資產(chǎn)，開展公開募集基礎(chǔ)設(shè)施證券投資基金（以下簡(jiǎn)稱“基礎(chǔ)設(shè)施公募 REITs”）的申報(bào)發(fā)行工作。
公司于2022年4月27日召開第八屆第四次董事會(huì)會(huì)議，審議通過了《公司 以國家電投集團(tuán)江蘇電力有限公司濱海海上風(fēng)電為目標(biāo)資產(chǎn)開展基礎(chǔ)設(shè)施公募REITs 的議案》，董事會(huì)同意公司開展基礎(chǔ)設(shè)施公募REITs的相關(guān)工作，并提交公司股東大會(huì)審議。
二、基礎(chǔ)設(shè)施公募 REITs 方案
（一）底層資產(chǎn)基本情況
公司擬選取濱海海上風(fēng)電公司持有的濱海北 H1 項(xiàng)目、濱海北 H2 項(xiàng)目作為底層資產(chǎn)，項(xiàng)目基本情況如下：
濱海北 H1 項(xiàng)目、濱海北 H2 項(xiàng)目位于江蘇省鹽城市濱海縣近海海域，均為海上風(fēng)力發(fā)電項(xiàng)目，總裝機(jī)規(guī)模 50 萬千瓦時(shí)，分別于 2015 年 8 月和 2016 年 9 月取得江蘇省發(fā)改委核準(zhǔn)批復(fù)，竣工決算總投資共計(jì) 66.77 億元。
（二）項(xiàng)目申報(bào)方案
根據(jù)公募REITs政策指引及相關(guān)法律法規(guī)，本基礎(chǔ)設(shè)施公募REITs擬采用“公募基金+專項(xiàng)計(jì)劃+項(xiàng)目公司”的交易結(jié)構(gòu)。
1. 基金管理人設(shè)立基礎(chǔ)設(shè)施公募REITs，公司控股子公司江蘇公司或其同一控制下的關(guān)聯(lián)方將根據(jù)法律法規(guī)和監(jiān)管規(guī)則的要求并結(jié)合市場(chǎng)情況參與基礎(chǔ)設(shè)施公募 REITs 的戰(zhàn)略配售；
2. 計(jì)劃管理人設(shè)立資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃，基礎(chǔ)設(shè)施公募 REITs 認(rèn)購資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃的全部份額；
3. 江蘇公司將濱海海上風(fēng)電公司 100%股權(quán)轉(zhuǎn)讓予資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃，資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃向?yàn)I海海上風(fēng)電公司發(fā)放股東借款；
4. 基礎(chǔ)設(shè)施公募 REITs 通過持有資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃的全部份額獲得底層資產(chǎn)的全部所有權(quán)；
5. 江蘇公司全資子公司國家電投集團(tuán)江蘇海上風(fēng)力發(fā)電有限公司擬接受委托擔(dān)任運(yùn)營(yíng)管理機(jī)構(gòu)，負(fù)責(zé)對(duì)底層資產(chǎn)的日常運(yùn)營(yíng)管理。
（三）產(chǎn)品要素
基金類型：契約型、公開募集基礎(chǔ)設(shè)施證券投資基金
基金運(yùn)作方式：封閉式運(yùn)作，向上海證券交易所申請(qǐng)上市交易
募集規(guī)模：根據(jù)最終底層資產(chǎn)評(píng)估價(jià)值及基礎(chǔ)設(shè)施公募 REITs 發(fā)行結(jié)果而定
基金期限：暫定為 99 年，最終以獲批發(fā)行文件為準(zhǔn)（根據(jù)基金合同的約定延長(zhǎng)/縮短存續(xù)期間的除外）
投資人安排：原始權(quán)益人或其同一控制下的關(guān)聯(lián)方參與基礎(chǔ)設(shè)施公募 REITs 份額戰(zhàn)略配售的比例合計(jì)不得低于該次基金份額發(fā)售數(shù)量的 20%，其中發(fā)售總量的 20%持有期自上市之日起不少于 60 個(gè)月，超過 20%部分持有期自上市之日起不少于 36 個(gè)月，基礎(chǔ)設(shè)施公募 REITs 份額持有期間不允許質(zhì)押
原始權(quán)益人或其同一控制下的關(guān)聯(lián)方以外的專業(yè)機(jī)構(gòu)投資者可以參與基礎(chǔ)設(shè)施公募 REITs 份額戰(zhàn)略配售，其持有期限自上市之日起不少于 12 個(gè)月
其他基礎(chǔ)設(shè)施公募 REITs 份額通過場(chǎng)內(nèi)發(fā)售（網(wǎng)下、網(wǎng)上）、 場(chǎng)外認(rèn)購
收益分配方式 ：在符合有關(guān)基金分紅的條件下，基礎(chǔ)設(shè)施公募 REITs 每年至少進(jìn)行收益分配 1 次，每次收益分配的比例應(yīng)不低于合并后基金年度可供分配金額的 90%
上市場(chǎng)所：上海證券交易所
投資目標(biāo)：本基礎(chǔ)設(shè)施公募 REITs 存續(xù)期內(nèi)按照基金合同的約定主要投資于資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃，并持有其全部份額，最終取得底層資產(chǎn)完全所有權(quán)
募集資金用途：根據(jù)公募 REITs 政策指引及相關(guān)法律法規(guī)用于新增項(xiàng)目投資、償還存量債務(wù)等
注：上述交易方案及產(chǎn)品要素待根據(jù)后續(xù)申報(bào)進(jìn)度、監(jiān)管機(jī)構(gòu)相關(guān)規(guī)則及要求，結(jié)合市場(chǎng)情況細(xì)化或進(jìn)行必要調(diào)整。
（四）相關(guān)工作進(jìn)展及后續(xù)安排
公司將聯(lián)合相關(guān)專業(yè)機(jī)構(gòu)，根據(jù)監(jiān)管機(jī)構(gòu)相關(guān)規(guī)則及要求不斷完善并形成正式申報(bào)材料，向相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)提交申報(bào)，推進(jìn)公募基金注冊(cè)及發(fā)行上市工作。最終基礎(chǔ)設(shè)施公募 REITs 設(shè)立方案將依據(jù)相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)審批確定。
三、發(fā)行基礎(chǔ)設(shè)施公募 REITs 對(duì)公司的影響
通過發(fā)行基礎(chǔ)設(shè)施公募 REITs，公司將實(shí)現(xiàn)搭建可持續(xù)擴(kuò)充的權(quán)益資金融資通道，實(shí)現(xiàn)“建、管、融、退”全周期運(yùn)營(yíng)機(jī)制，提升公司新能源產(chǎn)業(yè)的滾動(dòng)投資能力；同時(shí)，開展基礎(chǔ)設(shè)施公募 REITs 可盤活存量新能源基礎(chǔ)設(shè)施資產(chǎn)，有助于實(shí)現(xiàn)深度降杠桿、控負(fù)債，增強(qiáng)公司可持續(xù)經(jīng)營(yíng)能力。
四、項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)分析及應(yīng)對(duì)措施
因本次基礎(chǔ)設(shè)施公募 REITs 處于申報(bào)階段，尚需相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)審核同意。公司將及時(shí)關(guān)注政策動(dòng)向，積極與相關(guān)監(jiān)管機(jī)構(gòu)保持密切溝通，根據(jù)相關(guān)政策要求不斷完善申報(bào)材料，積極推動(dòng)基礎(chǔ)設(shè)施公募 REITs 申報(bào)發(fā)行工作的開展，并嚴(yán)格按照法律法規(guī)的規(guī)定與要求及時(shí)履行信息披露義務(wù)。
五、備查文件
1、上海電力股份有限公司第八屆第四次董事會(huì)會(huì)議決議
特此公告。
上海電力股份有限公司董事會(huì)
二〇二二年四月二十九日
